投资者应该如何进行个股分析

投资者应该如何进行个股分析

分析公司业绩

公司业绩是股价变动的根本驱动力。只有业绩优秀的公司才能保证股价稳步上涨。长期投资者应特别关注公司业绩。衡量业绩最重要的指标是市盈率和增长率。选择优质企业作为投资标的是首选。

分析股票的市场表现

对于投资者尤其是短线投资者来说，股票市场价格波动较大，上涨空间较大，这是买入的关键。

净利润同比增速分析

净利润同比增速是反映公司发展潜力和发展潜力的首要指标。在同样的市场环境下，有的企业稳步发展，有的企业停滞不前甚至倒退。投资者选择净利润同比增长率高的公司，是规避风险、寻求利润的最稳妥的一步。

分析每股收益和资产净值

股票的资产净值是股票的内在价值，是股票价格变动的内在支配力。当市场价格一定时，每股收益越高、资产净值越高，越具有投资价值。但盈利很少甚至为负、资产净值远低于市价的股票并不可取。

分析净资产收益率

净资产收益率反映了公司的资产利用和增值能力。指标高的公司往往拥有良好的经营政策和有效的领导方法。投资者将资金交给这样的公司运营更有安全感。

分析股票市盈率

市盈率的计算公式在“财务报表分析”部分有更详细的介绍。一般来说，股票的市盈率与其投资价值成反比。市盈率高意味着股票的市场价格高或者税后利润低。然而，市盈率过低也可能是由于该股票对投资者缺乏吸引力，且价格始终不上涨。一些增长率较高的公司目前股价和市盈率较高，但有望产生可观的回报。这也很正常。

市盈率低的股票，投资风险较低，相对盈利机会较多；市盈率高的股票投资风险较高，相对获利机会较少。初次进入股市时，一般应选择市盈率低且相对活跃的股票，或者市盈率高但发展潜力大的股票。

分析股票发行和流动性

发行量和流通量过大的股票具有价格稳定、炒作困难的特点，短期内很难指望奇迹般的良好市场表现。因此，在其他条件相似的情况下，尤其是中短线投资者，最好选择发行量和流通量较小、市场表现活跃、股本扩张能力较强的股票。

分析股价上涨情况

同行业股票中价格涨幅领先的股票，即价格涨幅高于同期股价指数或其他股票的股票，往往是炒作题材、业绩相对较好、受到投资者认可的股票。投资者较多，个股相对活跃。是投资者首先应该考虑的。

确认蓝筹股

有的企业业绩优异，收入丰厚、稳定。这类公司被称为蓝筹公司，其发行并上市的股票被称为“蓝筹股”。蓝筹股的价格相对稳定，为股东提供相对较高的股息。是投资者长期投资、实现稳定盈利的首选。

选择蓝筹股最可靠的方法是查看公司的财务报表。一般来说，上述各项指标表现优异的公司更值得投资者信赖。投资者还可以通过考察不同发行公司的股息支付政策来发现优质公司。一般来说，持续定期、数额较高地派发股息和股息的公司，即股息支付率（每股股息与每股收益的比率）较高的公司，更有可能是高绩效公司。

此外，投资者还可以通过观察市场上的产品、关注各种广告来发现优质公司。一个产品畅销、售后服务优良、信誉良好的企业，一定是一个管理良好的企业；而广告是推销产品的重要手段。广告中家喻户晓的名字通常是畅销产品的代名词。因此，一款知名产品和一个知名广告的背后往往是一家高绩效的公司。